Dans les années 20, la Royal Canadian Air force émit la spécification C-3-25 pour un petit hydravion de transport et de reconnaissance dans le cadre des feux de forêts.
  La firme Canadian Vickers conçut le projet qui aboutit au Varuna et qui se présentait comme un appareil bimoteur, à deux ou trois places, monodérive, avec une structure en tubes d'acier à l'exception de la coque qui elle est en bois, il était en fait une version agrandie du Canadian Vickers Vedette. 
  Entré en service en 1925 au sein de la RCAF, ils opérèrent pour la plupart au Manitoba pour le transport de troupes, de matériels (destiné à lutte anti-incendie) ou en tant qu'appareil de reconnaissance photographique.
  Deux versions furent produites : le Varuna I propulsé par 2 Wright J-6 Whirlwind 7 de 225 ch et le Varuna II équipé quant a lui d'Armstrong Siddeley Lynx IV de seulement 180 ch unitaire.
  Leurs médiocres performances, dues en partie a leurs faible puissance moteur qui les contraignaient à ne pouvoir décoller qu'à partir de grandes étendues d'eau, fut une source constante d'irritation pour les équipages.
  Ce fut peu être bien la raison qui incita à retirer du service les Varuna II en 1930 et seulement en 1932 pour l'unique Varuna I mieux motorisé... 
  Il permit toutefois grâce à l'expérience acquise avec son utilisation de développer le Vancouver.

Caractéristiques : (Varuna II)

Nationalité : Canadienne
Constructeur : Canadian Vickers
Date du premier vol : nc
Date de mise en service : vers 1925
Date de retrait : 1932
Nombre d'exemplaires : 7
Rôle : Hydravion de transport et de reconnaissance
Equipage : 2 (plus 1 photographe et 4 passagers)
Envergure : 16.84 m aile supérieure et 14,44 m aile inférieure
Longueur : 11.66 m
Hauteur : 4.20 m
Surface alaire : 66.42 m²
Poids à vide : 1 963 kg
Poids maxi au décollage : 2 867 kg
Moteur : Deux Armstrong Siddeley Lynx IV
Puissance : 180 ch unitaire
Vitesse maxi : 151 km/h
Vitesse de croisière : 130 Km/h
Plafond : 2 377 m
Autonomie : nc